Объём активов хедж-фондов вырос до $5 трлн, показав крупнейший приток инвестиций со времён мирового финансового кризиса

Объем активов под управлением глобальной индустрии хедж-фондов вырос до рекордных 5 триллионов долларов. Этому способствовали активные вложения инвесторов в альтернативные инструменты и уверенный рост доходности фондов.

Согласно данным Hedge Fund Research Inc.(HFR), за три месяца, с июля по сентябрь, чистый приток капитала в хедж-фонды составил почти $34 млрд. Это крупнейший квартальный прирост с 2007 года, с года начала мирового финансового кризиса.

Рост активов также был обусловлен успешной инвестиционной динамикой: совокупная доходность по всем стратегиям составила в среднем 5,4% за квартал. Наиболее сильные результаты показали фонды акции и макро-стратегии хедж-фондов.

Активы индустрии хедж-фондов достигли исторического максимума.
Инвесторы ищут устойчивую, некоррелированную доходность на фоне волатильных рынков.

Источник: HFR
Примечание: 2025 год показывает активы под управлением (AUM) на конец сентября.

После усиления геополитической напряженности и непредсказуемых решений президента Дональда Трампа, вызвавших резкие колебания на рынках, инвесторы все чаще обращаются к хедж-фондам, способным обеспечить некоррелированную доходность.

Хедж-фонды получили поддержку благодаря росту акций США и тарифно-вызванной волатильности на рынках облигаций и валют.

«Мы ищем стратегии, которые смогут диверсифицировать портфели в нынешних условиях, не поддаваться излишнему ажиотажу и при этом генерировать альфу, как в стабильные периоды, так и в периоды турбулентности», - отметил Адам Синглтон, директор по инвестициям подразделения External Alpha компании Man Group Plc, на форуме Bloomberg Hedge Fund Forum в Лондоне.

Как и прежде, основная часть новых инвестиций досталась крупнейшим игрокам рынка, фирмы индустрии получили львиную долю новых чистых поступлений в третьем квартале, отметила HFR-почти весь чистый приток капитала пришёлся на управляющих с активами более 5 миллиардов долларов под управлением.

Хедж-фонды, инвестирующие в криптовалюты, также показали двузначный рост в третьем квартале. По данным HFR их совокупная доходность с начала 2025 года достигла 6,7%. Компания отметила, что ускорение сделок, рост криптовалютных инвестиций, снижение геополитических рисков, ставки на снижение процентных ставок и беспрецедентный всплеск инвестиций в искусственный интеллект и инфраструктуру стали основными факторами недавнего роста индустрии хедж-фондов.